Záznamem je křivka výsledků investora, instituce kolektivního investování nebo obchodního systému během určitého časového období.
Záznam je tvořen souborem operací prováděných obchodníkem v určitém časovém období. Řečeno nějakým způsobem, záznam má obchodník, akademický záznam student univerzity. Je to historie výsledků.
Například pokud student dokončil tři vysokoškolské tituly a celkem 120 předmětů, jeho dosavadním výsledkem bude akademický záznam, který odráží všechny jeho známky.
Dalším příkladem mohou být účetní záznamy společnosti. Společnost zohledňuje své zisky nebo ztráty i rozvahu v roční účetní závěrce. Váš záznam však bude záznamem všech účetních záznamů, které vás vedou k získání tohoto výsledku. Tyto účetní položky se zaznamenávají do deníku.
Rozdíl mezi dosavadními výsledky a hlavními statistikami
V první řadě je důležité dobře rozlišovat mezi dosavadními výsledky a hlavními statistikami. Hlavní statistiky se týkají ziskovosti a rizika.
Normální věc je, že investiční fondy nebo obchodníci nabízejí informace o tom, co získali (ziskovost), co ztratili (maximální čerpání) a kolísání těchto zisků a ztrát (volatilita). První je míra zisku, zatímco poslední dvě jsou míra rizika. Výsledky však jdou mnohem dále. Je to podrobný záznam o každé operaci.
Níže je uveden příklad toho, co je traťový rekord a co ne.
Není to záznam
Ačkoli se jedná o podrobnou statistiku, data na obrázku výše se nepovažují za záznam. Jsou to podrobné statistiky výsledků obchodního systému, ale pouze to.
Je to historie
Horní obrázek je skutečným záznamem. Jedná se o záznam prvních 36 operací stejného obchodního systému z prvního obrázku. Tento rekord má celkem 1276 operací za 9 měsíců. Jak vidíme, máme každou operaci podrobně zaznamenanou. Čas, typ operace (dlouhé nebo krátké), počet smluv, které jsou nakupovány nebo prodávány, vstupní cena, výstupní cena atd.
Hodnocení záznamu
Pro vyhodnocení historie operací obchodníka je vhodné vědět, jaké proměnné musíme studovat. V našem případě není snadné studovat 1276 operací. Proto musíme z její studie vyvodit obecné závěry. Existuje mnoho způsobů, jak posoudit dosavadní výsledky. Nejjednodušší se objevují ve zprávě, kterou jsme zpočátku viděli. To znamená podrobnou statistiku historie výsledků.
V této podrobné studii máme kromě grafu i mnoho statistik. Mezi nejdůležitější patří:
- Efektivita nákladů: Získává se vydělením celkového čistého zisku počátečním vkladem, vynásobeným 100 pro vyjádření v procentech. V tomto případě je počáteční vklad 20 000 USD. Takže ziskovost je 379% ((75 880,46/20 000) * 100)
- Faktor zisku nebo faktor zisku: Kolik eur nebo dolarů vyděláme za každé euro nebo dolar, který ztratíme. V tomto případě ztrácíme za každých 2,23 $ 1 $ 1.
- Maximální čerpání: Maximální snížení s ohledem na náš kapitál během sledovaného období. Maximální čerpání tohoto obchodního systému je 3,79%. Jinými slovy, maximální ztráta, kterou jsme měli, byla během sledovaného období 3,79%.
- Míra úspěchu: Je to relevantní statistika, ale nikoli určující. Jinými slovy, to, co je opravdu důležité, je, kolik systém získá, když uspěje, a kolik ztratí, když selže. V tomto případě obchodní systém zasáhne 18% času a selže 82%. Samozřejmě, když uspěje, vyhraje mnohem víc, než když prohraje. Ziskovost je proto pozitivní. Je důležité především vědět, že vám bude chybět víc, než budete mít pravdu.
Dalšími důležitými opatřeními pro hodnocení dosavadních výsledků jsou VaR, volatilita nebo simulace Monte Carlo. Nakonec je třeba poznamenat, že je životně důležité si podrobně prostudovat dosavadní výsledky před přijetím služeb profesionála. Záznamy musí být zkontrolovány právně kvalifikovanou společností. Pokud není záznam trasy auditován, nemá žádnou hodnotu. Bez této předchozí studie se nedoporučuje investovat.
