Enrique Diaz Valdecantos je investor a trenér. V roce 2016 vydal knihu „Wyckoffova metoda“ a spravuje svůj kapitál prostřednictvím filozofie ceny a objemu.
Enrique Diaz Valdecantos, známý ve finanční komunitě pod svým druhým příjmením, je trenérem a investorem. V současné době vyučuje na univerzitě v Alicante v rámci programu „Expert in Stock Market and Markets“ a na univerzitě v Malaze v kurzech „Personal Finance and Stock Investment“ a „Value Investing“. Koordinuje také školení v oblasti cen a objemů (www.precioyvolumen.com), kde pomáhají lidem investovat z různých perspektiv se zvláštním zaměřením na objemové nápady.
Je také prezidentem španělského institutu Wyckoff a spolupracuje při přednáškách o investicích a akciovém trhu na různých specializovaných fórech o této problematice. Kolem roku 2016 vydal ve vydavatelství PROFIT knihu „The Wyckoff Method“.
Pokud jde o jeho akademické vzdělání, je třeba zdůraznit jeho titul v oboru Business Administration, magisterský titul v oboru analýzy akcií, finančních investic a oceňování společností, specialista na soukromé bankovnictví a finanční poradenství, odborník na správu portfolia (IEB) a evropský finanční poradce EFPA s číslem přidruženého 14426.
1. S jakým slovem se více identifikujete, ekonom nebo obchodník?
Bohužel nejsem ekonom, chtěl bych být. Jsem Business Administration, což je jako britský diplom z Business Administration, který jsem získal po absolvování cestovního ruchu zde ve Španělsku. Teprve v roce 2007 jsem opravdu začal dělat specializované školení v oblasti financí.
A pokud jde o věc „obchodníka“, pravdou je, že se s etiketou moc nestotožňuji, a ne proto, že je sama o sobě dobrá nebo špatná, ale proto, že si myslím, že jim připisují velmi senzacechtivé konotace, s nimiž se neidentifikuji pro nic za nic. a které jsou pravým opakem toho, co se snažím učit. Více se označuji jako „investor a diseminátor“ nebo „investor a školitel“, protože to jsou moje dvě hlavní činnosti.
2. Pokud jde o svět akciových trhů, jaký typ obchodování děláte? Proč?
Začal jsem se 100% vnitrodenním obchodováním, jako většina lidí. V roce 2015, po náročném roce, jsem však začal diverzifikovat své investiční styly.
Od toho dne jsem zintenzivnil školení v oblasti fundamentální analýzy a správy portfolia a začal vyvíjet trojí linii práce:
- Semi-pasivní správa s dlouhodobou perspektivou.
- Další aktivně řízený specializující se na akcie (tito dva, aby využili sílu složené kapitalizace).
- A nakonec intradenní pákový efekt, ale s menší expozicí, než do té doby.
3. Jaký typ analýzy používáte a proč?
U semi-pasivního řízení se indexové fondy mísí s jinými aktivnějšími fondy, obvykle. U akcií základní analýza ochucená Wyckoffem a pro vnitrodenní obchodování pouze Wyckoff.
Musím také říci, že pokud vše půjde tak, jak doufám, pro příští rok zahájíme manažerský projekt, na kterém jsem dlouhodobě pracoval. Mým nápadem je v takovém případě alokovat veškerý můj kapitál a úspory na uvedený projekt. „Skin in the Game“, jak se říká, což by ve španělštině bylo skinem ve hře.
V tuto chvíli nemohu moc pokročit, i když doufám, že do konce roku dokážeme představit obecné linie naší filozofie řízení.
4. Jaký je váš názor na toto forex obchodování?
No, nemám toho moc, protože to neoperuji. Věřím, že abyste byli dobrým obchodníkem na Forexu, musíte mít dobrou makroekonomickou základnu a nevím, jestli ji mají všichni maloobchodníci.
5. S jakými nástroji obchodujete? Pro někoho, kdo chce začít používat, jaké produkty doporučujete?
Fondy, akcie a futures. A jaké produkty doporučuji? Je těžké to udělat obecně. Když se mě někdo zeptá, vždy se snažím zjistit, jaký typ investičního stylu je může nejvíce svádět, a pokusit se ho nasměrovat na stranu, která se mu nejvíce líbí.
Pokud zjistím, že si můžete více přečíst rozvahy, nasměruji vás na základní odvětví a investování do akcií. Pokud vidím, že máte rádi programování, algoritmické. I když vidím, že máte rádi silné výzvy, podle vašeho uvážení. A konečně, pokud zjistím, že vůbec neradi investujete, alespoň se vás snažím odradit od učení minima základních financí a zvažování indexovaných a dlouhodobých investic.
6. Jaký byl váš nejlepší okamžik na akciovém trhu? A váš nejhorší?
Nejlepší, moje dobrá práce od roku 2012 do roku 2014. Měl jsem velmi dobré období provozu a ziskovosti. Opravdu dobrý.
A nejhorší je krize z roku 2008, ve které jsem přišel o spoustu peněz, a rok 2015, který skončil negativně a po dobrých letech byl tvrdou ranou. Ale protože nedojde k žádnému poškození, všechny tyto zkušenosti mi pomohly otevřít mysl a objevit různé formy investic a následně se ve všech aspektech zlepšit jako investor a trenér.
7. Žijete z obchodování? Co byste poradili někomu, kdo uvažuje o živobytí z obchodování?
Kombinuji to s tréninkem. Oceňuji však tuto otázku, protože mi umožňuje mimochodem komentovat můj názor na tuto otázku, který se mimochodem velmi často opakuje.
Vím, že „žít z obchodování“ a „být bohatý na čas a peníze“ je velmi svůdné, ale pozor, z finančního hlediska je to ta nejabsurdnější věc. Pokud o tom přemýšlíme, je uvažování o životě jen z obchodování velmi nerozumnou možností. Co se stane, když přijde rok, kdy nemůžeme fungovat? Například kvůli nemoci. Kdo platí účty? Spoléhání se na jediný zdroj příjmu je největší finanční chybou, která existuje. Je velmi jednoduché, komu bychom více věřili, ve společnosti s mnoha klienty nebo v společnosti, jejíž příjem závisí pouze na jednom? Jako jednoho dne je klient pryč, sbohem společnost.
Z mého pohledu se musíme chovat, jako bychom byli společností, ve všech aspektech se všemi jejími odděleními (výzkum a vývoj, vedení učení, účetnictví, péče o výdaje; marketing, péče o náš image; zvýšit a diverzifikovat náš příjem …). Pro mě je to všechno ohromná logika, zdravý rozum a zdravý rozum, ale mnozí to tak nevidí. Ale hej, každý si dělá, co chce.
9. Co se týče kvantitativního obchodování, jaký je váš názor na obchodní algoritmy?
Velmi zajímavé. Ve skutečnosti má projekt řízení velmi důležitou kvantitativní složku. Výhody kvantitativní jsou jasné. Pro začátečníky můžete dokonale měřit svoji konkurenční výhodu a sledovat ji. A na druhé straně snižuje emoční zátěž při rozhodování.
To neznamená, že nemůžete vyhrát s velmi kvalitním investičním stylem, ale je třeba zvážit výhody. Kromě toho v naší zemi roste počet talentovaných kvantitativních obchodníků, kteří přidávají investiční komunitě velkou hodnotu. Je to obor, který v maloobchodním světě hodně poroste.
10. Vím, že jste zkopírovali myšlenku místnosti pro obchodování s cenami a objemy, co si myslíte o tom, že tvůrci a průkopníci Wyckoff ve Španělsku?
No, nemysli si, že mě to obtěžuje. Vzhůru nohama. Snažil jsem se pomoci každému, kdo se mě zeptal, ať už to byli moji bývalí studenti nebo ne. Jsem vždy ochoten spolupracovat. Člověče, nebudu popírat, že občas vidíš někoho, kdo tvou knihu špatně kopíruje a šíří ji tím žlutým senzací, které se mi tak málo líbí, ale ani na ni příliš neztrácím čas. Raději zůstanu u dobrých, protože mnoho lidí to dělá velmi dobře a to je pro studenty vždy pozitivní.
11. Vaše kniha o Wyckoffově metodě byla bestsellerem, potěšíte nás brzy dalším dílem? Máte na rukou zajímavý projekt?
Vydavatel mě požádal o aktualizaci. Chtějí podpořit prodej a já jsem si nemyslel, že to byl špatný nápad, protože kromě toho mi to dává příležitost opravit několik chyb, které má, a přidat k tomu pokročilý obsah. Místo vydání druhé části, že bude mnoho věcí, které by se nevyhnutelně opakovaly, je podle mého názoru nejvhodnější aktualizace.
Na druhou stranu mám několik překladatelských úkolů. Jedním z nich je kniha „Value Investment“ od Martina J. Whitmana; a další, „Obchodování ve stínu chytrých peněz“, Gavin Holmes. Takže na „literární“ úrovni budu v příštích měsících docela zaneprázdněn. Ale až bude všechna tato zátěž odstraněna, chtěl bych napsat něco nového. Mám několik náčrtků ve vývoji.
A co se týče dalších projektů … mám jich několik. V říjnu zahajuji projekt, který jsem nazval „Investiční klub“. Je to moje rozmazlená dívka. Zde budu učit vše, co jsem se v posledních letech naučil o střednědobých a dlouhodobých investicích. Bude to pracovní skupina s omezenými místy as trváním 12 měsíců. Myslím, že to bude velmi silné.
Na druhé straně jsem se správou fondu, kterou jsem zmínil dříve. Na druhou stranu, pracovat bok po boku s Javierem Medinou, aby Price & Volume Training dobře posílily. Máme vysoce kvalitní materiál a byli jsme více než jednou pokoušeni skočit do Kolumbie, abychom tam uspořádali nějaké semináře. To by bylo fantastické. Na druhé straně se také snažíme rozšířit kurzy, které pořádáme na univerzitě v Malaze, a proměnit je v odborný nebo magisterský program.
A konečně ve Wyckoffově institutu, který dává spoustu energie celému týmu členů a spolupracovníků, aby dal instituci podporu. Mimochodem, vydali jsme šesté číslo časopisu „The Ticker“, kde hovoříme přesně o obchodování a kvantitativních investicích.
Jak tedy vidíte, spousta potíží a spousta práce, ale vše pro projekty, které mě velmi vzrušují.