Řízení likvidity je úkolem správy nejlikvidnějších aktiv společnosti, jako jsou mimo jiné devizová práva nebo práva na inkaso.
Jinými slovy, každá společnost musí řídit svou úroveň likvidity, aby se vyhnula situacím s nedostatkem hotovosti nebo scénářům možných selhání.
Důležitost řízení likvidity
Řízení likvidity má zásadní význam při řešení krátkodobých plateb, jako jsou dluhy nebo pořízení zboží. Obě položky jsou důležité, protože první je nezbytná k ochraně naší finanční pověsti a druhá je povinná, pokud chceme, aby společnost pokračovala v činnosti.
Správné řízení likvidity nám umožní čelit situacím, kdy je-li pokladnice nízká, není problém s jejím doplňováním nebo zvyšováním.
Jasným příkladem by bylo určit likviditu našich celkových aktiv v rozvaze a předpovědět, kolik hotovosti budeme moci získat při pokusu o likvidaci určitých aktiv.
Rozdíly mezi likviditou, státní pokladnou a rozpočtovým řízením
Tyto postupy jsou podobné, ale neprovádějí stejnou činnost:
- Řízení likvidity. Jak jsme již zmínili dříve, je odpovědný za správu souboru aktiv, které jsou nejblíže k době, kdy je možné je převést na hotovost. Příkladem je státní dluh nebo práva na inkaso.
- Správa pokladny. Jde o optimalizaci a zefektivnění využívání peněz, ať už v hotovosti nebo prostřednictvím bankovního účtu a podobně. Některé příklady tohoto managementu spočívají v tom, že měny společnosti jsou v různých měnách, aby bylo možné s větší agilitou nakupovat v jiných zemích.
- Správa rozpočtu. V tomto případě je rozdíl viditelnější. Toto vedení má na starosti přidělování rozpočtových položek konkrétním útvarům a projektům společnosti. Příkladem jsou známé státní rozpočty.
Souhrnně lze říci, že tyto tři kroky spolu souvisejí. Jsou navzájem nezbytné, protože naším cílem je dosáhnout dobrého řízení likvidních aktiv společnosti, efektivního řízení peněz a efektivního plánování rozpočtu.