Finanční operací je jakákoli nesimultánní výměna finančního kapitálu dohodnutá mezi věřitelem a dlužníkem za předpokladu, že je na základě finančního zákona ověřena rovnocennost mezi kapitálem dodaným jedním a druhým.
Jinými slovy, obě sady kapitálu (výhoda a protihodnota) musí být finančně ekvivalentní, což znamená, že finanční suma kapitálu výhody (S) se musí rovnat finanční částce kapitálu protiplnění (S ') v určitém okamžiku.
S = S '
Prvky finanční operace
Do každé finanční transakce patří tyto prvky:
- Sady kapitálů, které se vyměňují: Nazývají se výhoda a respekt. Výhodu tvoří veškerý kapitál dodaný stranou, která zahájila operaci (věřitel), a protiplnění, veškerý kapitál dodaný protistranou, tj. Stranou, která obdrží první kapitál (dlužník).
- Agenti zapojení do operace: Jsou to věřitel a dlužník. Věřitel je ten, kdo poskytuje výhodu a obdrží protiplnění. Dlužník je ten, kdo dostává výhodu a poskytuje protiplnění.
- Doba trvání operace: Je to čas, který zprostředkovává mezi vypršením prvního kapitálu (původu), vždy dodaného věřitelem, a dodáním posledního (konečného), který může v závislosti na konkrétní operaci poskytnout věřitel nebo dlužník.
- Zákon o finančním ocenění: Je to matematický výraz, který vyžaduje, aby kapitál dodaný oběma stranami byl finančně ekvivalentní.
Druhy finančních operací
Existují různé typy finančních operací. Ty lze klasifikovat podle různých kritérií:
- Podle jistoty při výměně kapitálu.
- Určité operace.
- Náhodné operace.
- Podle typu velkých písmen.
- Jednoduchá úroková sazba.
- Složená úroková sazba.
- Podle počtu zúčastněných agentů.
- Bilaterální
- Mnohostranný
- Podle termínu operace.
- Krátkodobě (méně než 1 rok)
- Střednědobý (1 až 3 roky)
- Dlouhodobě (více než 3 roky)
- Neurčité (podle dohody mezi stranami)
- Věčné (bez vypršení platnosti)
- Podle povahy zúčastněných hospodářských subjektů.
- Mezi fyzickými osobami.
- Mezi právnickými osobami.
- Nebo pokud se jedná o fyzické a právnické osoby.
- Sídlo hospodářských subjektů.
- V rámci stejného národa.
- Mezi různými národy.
Mohli bychom pokračovat v klasifikaci finančních transakcí, vzhledem k tomu, že finanční trhy jsou globální a mají gigantickou velikost. V tomto smyslu bychom mohli rozlišovat mezi různými zákony, různými produkty, regulovanými a neregulovanými trhy, odvětvími atd. Nejdůležitější věcí však jako vždy je dobře porozumět konceptu a poté se ponořit do každého konkrétního typu.
Příklad finanční transakce
Juan má 2 000 eur. Rozhodne se je půjčit Pedrovi a dá mu jeden rok na jejich vrácení. Vzhledem k tomu, že Juan během této doby nebude mít tento kapitál, souhlasí s tím, že u těchto 2 000 bude mít úrokovou sazbu 10%.
2 000 eur = 2 000 (1 + 10%)-1
- 2 000 eur: Kapitál výhody
- 2 000: Kapitál protiplnění
- 10% = úroková sazba
- 2 000 (1 + úroková sazba%)-1 = Faktor kapitalizace (používá se k výpočtu počáteční hodnoty) zvýšený na roky do počátečního okamžiku, v tomto případě 1. Při přechodu z konečné hodnoty na počáteční hodnotu stoupá se znaménkem mínus.
Dalšími příklady finančních transakcí mohou být nákup loterie, nákup budoucnosti měny, dluhopis nebo swap.
